Na globalizovaném trhu lze očekávat roztříštěnost výkonu – v sektoru potrubních a řídicích linek jde o klíčové téma.Relativní výkonnost pododvětví se skutečně liší nejen podle geografie a segmentu trhu, ale také podle hloubky vody, stavebního materiálu a podmínek prostředí.Klíčovým příkladem této dynamiky jsou různé úrovně růstu trhu očekávané podle geografického regionu.Zatímco tradiční trhy s mělkou vodou v Severním moři a Mexickém zálivu (GoM) pomalu slábnou, regiony jihovýchodní Asie, Brazílie a Afriky jsou stále na vzestupu.Očekává se však, že krátkodobý cyklus bude rovněž svědkem podstatného růstu v hraničních sektorech hlubinného Norska, Spojeného království na západ od Shetland a trendu spodních třetihor v Mexickém zálivu, přičemž hlubší, drsnější a odlehlejší vody pohánějí aktivitu v tyto regiony.V tomto přehledu Luke Davis a Gregory Brown ze společnosti Infield Systems podávají zprávu o současném stavu trhu s potrubím a regulačním potrubím ao tom, co mohou pozorovatelé v oboru očekávat v přechodném tržním cyklu.
Výhled trhu
Během příštích pěti let Infield Systems předpovídá výdaje na potrubí a kontrolní vedení k hranici 270 miliard USD, což odpovídá téměř 80 000 km vedení, z nichž 56 000 km budou potrubí a 24 000 km kontrolní vedení.V kombinaci těchto dvou sektorů se očekává, že po výrazném poklesu mezi maximy z počátku roku 2008 a minimy z let 2009 a 2010 zaznamenají vysokou úroveň růstu. Navzdory tomuto obecnému očekávání růstu je však důležité poznamenat klíčové rozdíly v geografických oblastech. výkon, protože rozvíjející se trhy začínají překonávat tradiční oblasti činnosti.
Zatímco se předpokládá, že kapitálové výdaje ve vyspělejších regionech v blízké budoucnosti opět vzrostou, dlouhodobější růst je poměrně mírný, když se podíváme na některé rozvíjející se trhy.Nedávné události v Severní Americe, včetně důsledků finanční krize, tragédie v Macondu a konkurence plynu z břidlic na pevnině, se spojily a snížily činnost E&A v mělkých vodách, a tím i plošiny a potrubní instalace v regionu.Podobný obrázek se rozvinul ve Spojeném království v Severním moři – ačkoli zdejší stagnující trh je tažen spíše změnami ve fiskálním režimu regionu a potížemi se zajišťováním úvěrů – což je situace, kterou ještě zhoršila krize státního dluhu v eurozóně.
Zatímco však tyto dva tradiční mělké regiony stagnují, Infield Systems očekává podstatný růst na vznikajících trzích v severozápadní Austrálii, východní Africe a částech Asie (včetně hlubinných aktivit v Jihočínském moři a pobřežních pánví Krishna-Godavari u Indie). hlubinní oddaní ze západní Afriky, Mexického zálivu a Brazílie by měli nadále poskytovat významnou dlouhodobou hybnou sílu trhu.
Pohybující se hory – růst kmenových linií
Zatímco trend směrem ke stále hlubším instalacím vody, a tedy souvisejícím řadám SURF, bude i nadále přitahovat pozornost průmyslu, očekává se, že instalace pro mělkou vodu si v dohledné budoucnosti udrží významný podíl na trhu.Ve skutečnosti se předpokládá, že až dvě třetiny kapitálových výdajů budou v období do roku 2015 směřovat na výstavbu v méně než 500 metrech vody. Konvenční potrubní instalace tak budou představovat podstatnou část poptávky v budoucnu – významnou část z nichž se předpokládá, že bude způsoben vývojem mělkých vod v pobřežních Asii.
Vedení mělké vody a exportní potrubí budou nedílnou součástí širšího trhu s potrubím v nadcházejícím pětiletém období, protože se předpokládá, že tento podsektor vykáže nejsilnější růst.Činnost v tomto sektoru byla historicky poháněna tlakem na národní vlády a regionální orgány, aby zvýšily energetickou bezpečnost prostřednictvím diverzifikace dodávek uhlovodíků.Tyto velké potrubní sítě jsou často silně závislé na mezinárodních vztazích a makroekonomických podmínkách, a proto mohou být neúměrně vystaveny zpožděním a přehodnocování ve srovnání s jakýmkoli jiným sektorem trhu.
Evropa má největší podíl na trhu offshore exportu a dálkových linek se 42 % celkových globálních instalovaných kilometrů a předpokládanými 38 % kapitálových výdajů do roku 2015. S několika vysoce profilovanými a komplexními projekty ve fázi plánování a výstavby, zejména Nord Kapitálové výdaje na proudy, evropské hlavní a exportní linky podle předpovědi dosáhnou v období 2011-2015 přibližně 21 000 milionů USD.
Projekt Nord Stream, který byl poprvé oznámen v roce 2001, spojuje ruský Vyborg s německým Greifswaldem.Linka je nejdelším podmořským potrubím na světě s délkou 1 224 km.Projekt Nord Stream zahrnoval komplexní řadu dodavatelů včetně Royal Boskalis Westminster, Tideway, Sumitomo, Saipem, Allseas, Technip a Snamprogetti, mimo jiné pracujících pro konsorcium, které zahrnuje Gazprom, GDF Suez, Wintershall, Gasunie a E.ON Ruhrgas.V listopadu 2011 konsorcium oznámilo, že první ze dvou vedení bylo připojeno k evropské plynárenské síti.Očekává se, že po dokončení bude obří projekt dvojitého plynovodu v příštích 50 letech zásobovat energeticky hladový evropský trh 55 BCM plynu (což odpovídá přibližně 18 % severozápadní evropské spotřeby v roce 2010) ročně.Pomineme-li Nord Stream, očekává se, že investice do hlavního a exportního trhu po celé Asii značně vzrostou, a to ze 4 000 milionů USD v historickém období 2006–2010 na téměř 6 800 milionů USD v roce 2015. Kmenové a exportní linky v regionu naznačují očekávaný růst poptávky po energii v celé Asii.
Nord Stream shrnuje logistické, politické a inženýrské složitosti spojené s rozvojem velkých dálkových linek.Kromě technických obtíží spojených s výstavbou dvou 1 224 km ropovodů bylo vývojové konsorcium pověřeno kromě uspokojování požadavků teritoriálních vod Ruska, Finska, Švédska, Dánska a Německa také řídit politické důsledky vedení trasy. postižené státy Lotyšsko, Litva, Estonsko a Polsko.Trvalo téměř devět let, než projekt získal souhlas, a když byl nakonec v únoru 2010 přijat, práce začaly rychle v dubnu téhož roku.Potrubní vedení Nord Stream má být dokončeno ve 3. čtvrtletí 2012 se zprovozněním druhé linky, čímž se ukončí jeden z nejtrvalejších příběhů ve vývoji exportní infrastruktury.Plynovod Trans ASEAN je možným projektem hlavního vedení, které by vedlo přes Asii a rozšířilo tak značné zásoby uhlovodíků z jihovýchodní Asie do oblastí méně bohatých na zdroje.
I když je tato vysoká úroveň aktivity povzbudivá, nejde o udržitelný dlouhodobý trend – spíše svědčí o tomto konkrétním cyklu na trhu.Kromě krátkodobého růstu aktivit ve východní Evropě Infield Systems zaznamenává po roce 2018 malou poptávku, protože tento vývoj je do značné míry jednorázovými projekty a jakmile budou zavedeny, Infield Systems vidí budoucí činnost řízenou spojovacími linkami spíše než dalšími významnými exportními linkami. .
Jízda na SURFu – dlouhodobější trend
Globální hlubinný trh, poháněný plovoucí těžbou a podmořskými technologiemi, je pravděpodobně nejrychleji rostoucím odvětvím ropného a plynárenského průmyslu na moři.Vzhledem k tomu, že mnoho pobřežních a mělkých oblastí čelí poklesu produkce a NOC ovládají plodné regiony bohaté na zdroje, jako je Blízký východ, operátoři se stále více snaží prozkoumat a rozvíjet rezervace v pohraničních regionech.K tomu dochází nejen ve třech hlubinných „těžkých“ regionech – GoM, západní Africe a Brazílii – ale také v Asii, Australasii a Evropě.
Pro trh SURF by se takový jasný a zřetelný trend směrem ke stále většímu hloubkovému E&P aktivitě měl promítnout do značného růstu trhu během následující dekády a dále.Infield Systems skutečně předpovídá silný růst v roce 2012, protože MOV pokračují v rozvíjení svých rozsáhlých hlubinných zásob v západní Africe a ve státě GoM USA, zatímco Petrobras tlačí vpřed s rozvojem brazilských zásob soli.
Jak ukazuje obrázek 3 níže, existuje polarizace ve výkonnosti trhu mezi trhy SURF v mělkých a hlubokých vodách.I když se očekává, že trh s mělkými vodami bude v blízké budoucnosti vykazovat mírný růst, dlouhodobější trend není tak pozitivní.V hlubších vodách je však aktivita mnohem robustnější, protože se očekává, že celkové kapitálové výdaje vzrostou v období 2006–2010 a 2011–2015 až o 56 %.
Zatímco vývoj hlubinných vod byl nepochybně hlavním motorem růstu trhu SURF v posledním desetiletí, pokračující rozvoj vzdálených nalezišť ropy a zemního plynu poskytne další palivo do ohně.Zejména dálkové podmořské vazby se stávají stále běžnějším scénářem rozvoje v terénu, protože výzkumná a vývojová práce provozovatelů a jejich dodavatelů začíná tyto technicky náročné projekty uskutečňovat.Nedávné významné projekty zahrnují Statoil a Shell Ormen Lange development offshore Norsko a Total Laggan projekt offshore UK v regionu West Shetland.První jmenovaný je nejdelším spojením mezi mořem a pobřežím na světě, který se v současné době vyrábí, zatímco druhý překoná tento rekord a otevře Atlantický okraj pro další aktivity E&P, jakmile bude uveden do provozu v roce 2014.
Dalším klíčovým příkladem tohoto trendu je rozvoj hlubinného pole Jansz na pobřeží Austrálie.Jansz je součástí projektu Greater Gorgon, který bude podle Chevronu největším zdrojovým projektem v historii Austrálie.Projekt zahrnuje rozvoj několika polí, včetně Gorgon a Jansz, které mají celkem odhadované zásoby 40 Tcf.Odhadovaná hodnota projektu je 43 miliard USD a první výroba LNG se očekává v roce 2014. Oblast Greater Gorgon se nachází mezi 130 km a 200 km od pobřeží Severozápadní Austrálie.Pole budou propojena 70 km, 38 palcovým podmořským potrubím a 180 km 38 palcovým podmořským potrubím se zařízením LNG na Barrow Island.Z Barrow Island 90 km potrubí spojí zařízení s australskou pevninou.
Zatímco vývoj v oblasti SURF, jako jsou ty v náročnějších částech Severního moře, Brazílie, západní Afriky, GoM, Asie a Severozápadní Austrálie, dnes pohání trh, povzbudivé výsledky E&A ve východní Africe by měly zajistit další růst.Nedávné úspěchy v průzkumu, jako jsou ty ve Windjammeru, Barquentine a Lagosta, skutečně posunuly objevené objemy za prahovou hodnotu (10 Tcf) pro zařízení na LNG.Východní Afrika a Mosambik zvláště jsou nyní nabízeny jako Austrálie zítřka.Anadarko, provozovatel ve Windjammer, Barquentine a Lagosta, plánuje rozvíjet tyto zásoby prostřednictvím offshore vazby na pobřežní zařízení LNG.Nyní se k němu připojil objev Eni v Mamba South, díky němuž je možný projekt 22,5 Tcf pravděpodobný do konce dekády.
Zásobník příležitostí
Růst v potrubí, kontrolní linii a vlastně i širší offshore trh v nadcházejícím cyklu bude pravděpodobně charakterizován stále hlubšími, drsnějšími a vzdálenějšími projekty.MOV, NOC a nezávislá účast pravděpodobně vytvoří úrodný kontraktační trh jak pro hlavní dodavatele, tak pro jejich domácí protějšky.Taková vysoká úroveň aktivity pravděpodobně z dlouhodobého hlediska vystaví značnou zátěž dodavatelskému řetězci, protože investiční apetit ze strany provozovatelů převýšil likviditu dluhu potřebnou k investování do základů dodávek: výrobních závodů, instalačních nádob a možná nejdůležitější , potrubní inženýři.
Zatímco celkové téma růstu je pozitivním ukazatelem směrem k budoucí tvorbě příjmů, tento pohled musí být zmírněn obavou z dodavatelského řetězce s nedostatečnou kapacitou pro řízení takového nárůstu.Společnost Infield Systems věří, že kromě přístupu k úvěrům, politické nestability a hrozícího přepisu legislativy v oblasti zdraví a bezpečnosti je nejvýraznější hrozbou pro celkový růst trhu nedostatek kvalifikovaných inženýrů v pracovní síle.
Zúčastněné strany v tomto odvětví by si měly být vědomy toho, že navzdory přesvědčivému příběhu o růstu je jakákoli budoucí činnost na trzích s potrubím a regulačním potrubím závislá na dodavatelském řetězci dostatečné velikosti a schopností, aby podpořil řadu projektů plánovaných různými provozovateli.Navzdory těmto obavám se trh nachází na okraji obzvláště vzrušujícího cyklu.Jako průmysloví pozorovatelé bude Infield Systems v nadcházejících měsících pečlivě sledovat v očekávání výrazného zotavení trhu z minim z let 2009 a 2010.
Čas odeslání: 27. dubna 2022